稀土作为我国定价、全球领先的优势产业，在逆全球化的大背景下，板块整体关注度有望显著提高。

3月11日，市场全天低开高走，三大指数均收光头阳线。板块方面，军工、小金属、猪肉、国资云等板块涨幅居前，光刻机、AI医疗、软件开发、CRO等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.41%，深成指涨0.33%，创业板指涨0.19%。ETF方面，华泰柏瑞中证稀土产业ETF（516780）收涨1.99%，成分股中，中国稀土（000831.SZ）涨停，广晟有色（600259.SH）涨5.96%，大洋电机（002249.SZ）涨5.37%。

消息面上，人形机器人产业近期迎来密集催化，特斯拉Optimus单台钕铁硼用量达3.5kg。其次，工信部《稀土总量调控管理办法》强化供给刚性，行业集中度加速提升。此外，低空经济领域钕铁硼需求预期突破0.92万吨，形成与传统工业电机、新能源车需求共振。

国联民生证券指出，高性能钕铁硼永磁材料是生产人形机器人的关键零部件之一，AI技术的突飞猛进有望加速人形机器人实现量产，也有望为稀土永磁材料的需求打开长期成长空间。

国金证券认为，临近2025年第一批配额发放时点，基于2024年度稀土价格整体呈现下行趋势、触底回升幅度并不大，该行认为2025年配额增速或继续维持较低水平。下游人形机器人和低空经济有望持续打开稀土领域新增需求，磁材标的有望与稀土资源标的共振；行业供改、缅甸供给扰动协同成本曲线上抬，叠加供需改善延续，稀土板块望迎业绩估值双升。此外，稀土作为我国定价、全球领先的优势产业，在逆全球化的大背景下，板块整体关注度有望显著提高。