长江商报消息 ●长江商报记者 徐佳
新相微（688593.SH）资产重组方案出炉。
重组预案显示，新相微拟通过发行股份、可转换公司债券及支付现金方式，购买深圳市爱协生科技股份有限公司（以下简称“爱协生”）100%股权，并募集配套资金。目前，本次交易标的资产的审计、评估工作尚未完成，本次交易标的资产交易价格尚未确定。
长江商报记者注意到，新相微与爱协生同为显示芯片设计公司。对于新相微而言，重组爱协生是其扩大业务规模、提升盈利能力的重要举措。
重组预案披露，2024年，爱协生实现营业收入12.67亿元、归属于母公司所有者的净利润（净利润，下同）2056.49万元、剔除股份支付费用影响后的净利润4189.92万元，同比分别增长61.94%、205.21%、383%。
值得一提的是，爱协生并非首次接触资本市场，本次与新相微重组也被视为其再次谋求曲线上市。
此前，爱协生曾接受上市辅导。2024年11月，创业板上市公司英唐智控（300131.SZ）宣布拟以筹划发行股份及支付现金的方式购买爱协生的控制权，但未能成行。
拟收购爱协生100%股权
根据重组预案，新相微拟通过发行股份、可转换公司债券及支付现金方式，购买爱协生100%股权。
同时，新相微还拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，用于支付本次交易的现金对价、中介机构费用、交易税费等费用、标的公司项目建设、补充上市公司和标的公司流动资金、偿还债务等用途。
目前，本次交易标的资产的审计、评估工作尚未完成，本次交易标的资产交易价格尚未确定。本次交易预计构成重大资产重组但不构成重组上市，本次交易完成后预计交易对方梁丕树及其作为执行事务合伙人的众人合、齐协芯、爱聚芯合计持有上市公司股份比例可能超过5%，本次交易预计可能构成关联交易。
长江商报记者注意到，新相微与爱协生同为显示芯片设计公司。对于新相微来说，重组爱协生是其增加产品品类及技术储备、扩大业务规模的重要举措。
资料显示，爱协生主要从事显示驱动芯片、显示触控一体驱动芯片、触控驱动芯片、桥接芯片、电源芯片、音频芯片等芯片产品的研发、设计和销售，主要产品应用于智能手机、智能穿戴、智能家电等领域。
新相微则聚焦显示驱动芯片市场，目前的产品以显示芯片DDIC为主，包括整合型TFT-LCD显示驱动芯片、整合型AMOLED显示驱动芯片等，其产品主要应用于以智能穿戴和手机为代表的移动智能终端和工控显示领域、平板电脑、IT显示设备和电视及商显领域。
新相微认为，本次交易将有助于双方在产品品类扩充、研发优势互补、供应链及销售渠道融合等方面协同共进，有助于上市公司加速向综合性显示芯片厂商迈进，为下游客户提供更加全面的芯片解决方案。
本次交易完成后，上市公司的业务规模将迅速扩大，同时双方可以整合供应链，通过更大规模的晶圆代工及封装测试采购需求，提升与上游供应商的议价能力，获取更低的单位采购成本，实现降低综合采购成本的目标。
爱协生2024年营收12.67亿
新相微实施重组收购还意在提振盈利能力。
长江商报记者注意到，2023年6月，新相微在科创板上市。但受宏观经济、半导体周期变化等因素影响，消费电子等终端市场景气度及需求下降，同时市场竞争加剧，新相微经营业绩呈下行趋势。
2022年和2023年，新相微曾分别实现营业收入4.27亿元、4.8亿元，同比增长-5.47%、12.52%；净利润1.08亿元、2753.91万元，同比减少29.09%、74.57%；扣除非经常性损益后的净利润（扣非净利润，下同）9303.86万元、2127.79万元，同比减少46.73%、77.13%。
日前新相微发布的业绩预告显示，公司预计2024年实现净利润800万至1000万元，同比减少1953.91万到1753.91万元；扣非净利润-380万至-280万元，同比减少2507.79万到2407.79万元。
对于业绩下降，新相微表示，报告期内，虽然半导体显示行业景气度回升，但行业竞争格局仍较严峻，公司应用于消费电子领域的部分产品销售价格承压，致使毛利率有所下降，使得净利润较上年同期减少。此外，报告期内，公司聚焦主业，在夯实现有产品的同时，根据市场及客户需求不断开拓、丰富更多产品应用场景，推动产品线布局的进一步完善，持续加大研发投入，故研发费用有所增加。
与新相微相对的是，爱协生的经营业绩快速提升。重组预案披露，2023年和2024年，爱协生分别实现营业收入7.82亿元、12.67亿元，净利润-1002.15万元、2056.49万元；剔除股份支付费用影响后的净利润867.49万元、4189.92万元。其中，2024年，爱协生的营业收入、净利润、剔除股份支付费用影响后的净利润同比分别增长61.94%、205.21%、383%。
截至2024年末，爱协生的资产总额、归属于母公司所有者权益分别为9.34亿元、6.96亿元，较上年末分别增长11.46%、6.4%。
新相微认为，本次交易是上市公司拓展业务布局、提高市场竞争力的积极举措。
值得一提的是，爱协生并非首次接触资本市场，本次与新相微重组也被视为其再次谋求曲线上市。
早在2022年9月，爱协生完成股份制改制后就开始接受中信建投的上市辅导，但一直未有实质进展。
2024年11月，创业板上市公司英唐智控宣布拟以筹划发行股份及支付现金的方式购买爱协生的控制权，并募集配套资金。半个月后，因交易相关方未能最终就本次交易方案以及未来产品战略发展目标达成共识，英唐智控宣布各方决定终止筹划本次交易事项。
责编：ZB
